Sử dụng hệ số nhân Lgrange để tối ưu hóa một chức năng theo các ràng buộc là một kỹ thuật hữu ích , mặc dù cuối cùng, nó cung cấp thêm thông tin chi tiết và thông tin. Bám sát trường hợp ràng buộc bình đẳng, vấn đề
max(x,y)u(x,y)=xαy1−α,α∈(0,1)
s.t.w=pxx+pyy
tất nhiên có thể được chuyển đổi trong một vấn đề không bị ràng buộc bằng cách thay thế trực tiếp:
maxyu(x,y)=(w−ypypx)αy1−α,α∈(0,1)
Nhưng nói chung, sự thay thế trực tiếp có thể tạo ra các biểu thức cồng kềnh (đặc biệt là trong các vấn đề động), trong đó một lỗi đại số sẽ dễ dàng thực hiện. Vì vậy, phương pháp Lagrange có một lợi thế ở đây. Hơn nữa, hệ số nhân Lagrange có một giải thích kinh tế có ý nghĩa. Trong phương pháp này, chúng tôi xác định một biến mới, giả sử và chúng tôi tạo thành "hàm Lagrangean"λ
Λ(x,y,λ)=xαy1−α+λ(w−pxx−pyy)
Đầu tiên, lưu ý rằng là tương đương với , kể từ khi phần thêm vào bên phải là giống nhau không. Bây giờ chúng tôi tối đa hóa Lagrangean đối với hai biến và chúng tôi có được các điều kiện đặt hàng đầu tiênΛ(x,y,λ)u(x,y)
∂u∂x=λpx
∂u∂y=λpy
Tương đương thông qua , điều này cung cấp nhanh chóng mối quan hệ cơ bảnλ
∂u/∂x∂u/∂y=pxpy
Mối quan hệ tối ưu này, cùng với ràng buộc ngân sách, cung cấp hệ thống hai phương trình trong hai ẩn số, và do đó cung cấp giải pháp dưới dạng hàm của các tham số ngoại sinh (tham số tiện ích , giá cả và sự giàu có đã cho ).(x∗,y∗)α(px,py)w
Để xác định giá trị của , nhân từng điều kiện bậc nhất trong suốt và tương ứng và sau đó tính tổng theo các cạnh để có đượcλxy
∂u∂xx+∂u∂yy=λ(pxx+pyy)=λw
Với tính đồng nhất tiện ích của mức độ một, như trường hợp của các hàm Cobb-Douglas, chúng ta có điều đó
∂u∂xx+∂u∂yy=u(x,y)
và vì vậy ở gói tối ưu chúng ta có
u(x∗,y∗)=λ∗w
Và đây là cách hệ số nhân Lagrange có được một cách giải thích có ý nghĩa kinh tế: giá trị của nó là tiện ích cận biên của sự giàu có . Bây giờ, trong bối cảnh tiện ích thứ tự , tiện ích cận biên không thực sự có ý nghĩa (xem thêm phần thảo luận ở đây ). Nhưng quy trình trên có thể được áp dụng ví dụ cho bài toán tối thiểu hóa chi phí, trong đó hệ số nhân Lagrange phản ánh mức tăng tổng chi phí bằng cách tăng biên về số lượng sản xuất, và đó là Chi phí biên.